Cổ phiếu Intel giảm mạnh khoảng 8% vào ngày 15/07, đóng cửa gần mức 103 USD dù ASML xác nhận đạt được một cột mốc quan trọng với mảng sản xuất chip và công nghệ tiến tiến nhất của mình.
Diễn biến này khiến nhiều người nhớ lại câu đùa cũ trên phố Wall, sau khi Jim Cramer vừa khen ngợi cổ phiếu này chỉ vài tiếng trước đó.
Hiệu ứng nghịch đảo Cramer xuất hiện với Intel
Hiệu ứng nghịch đảo Cramer là cụm từ mô tả xu hướng cổ phiếu giảm mạnh ngay sau khi người dẫn chương trình CNBC – Jim Cramer công khai khuyến nghị mua. Các nhà giao dịch coi đây là một trò đùa quen thuộc, không phải chiến lược thực sự, nhưng riêng phiên 15/07 thì đúng là điển hình cho những ai tin vào hiệu ứng này.
Ngay trong buổi sáng hôm đó, Cramer đã gọi Intel là cổ phiếu ông yêu thích nhất và nhấn mạnh vai trò của Intel như một khách hàng quan trọng của ASML. Tuy nhiên, chỉ vài giờ sau, giá cổ phiếu liền lao dốc, mạng xã hội ngay lập tức “đào” lại trò đùa cũ về hiệu ứng này.
Theo dõi chúng tôi trên X để cập nhật những tin tức mới nhất ngay khi diễn ra.
Số liệu của phiên giao dịch đã lý giải rõ câu chuyện. Intel mở cửa trên 109 USD, xuống tới mức thấp nhất trong ngày gần 99 USD và đóng cửa quanh 103 USD, theo TradingView. Cổ phiếu này mất hơn 4.77 USD so với mức đóng cửa hôm thứ Ba là khoảng 107.76 USD.
Tuy nhiên, sự trớ trêu còn nằm ở thời điểm công bố tin tốt. Cùng ngày, ASML thông báo rằng Intel Foundry hiện đã sử dụng công nghệ High-NA EUV của họ vào sản xuất số lượng lớn, dành cho dòng vi xử lý Panther Lake – Core Ultra Series 3.
Cột mốc này rất quan trọng đối với quy trình 18A, giúp củng cố vị thế của Intel trong lĩnh vực sản xuất chip tiên tiến. Tuy nhiên, tin vui này lại gần như vô dụng trong bối cảnh thị trường chung u ám vào ngày thứ Tư.
Tại sao Intel vẫn lao dốc dù có tin tốt?
Yếu tố vĩ mô cuối cùng đã quyết định toàn bộ phiên giao dịch. Dữ liệu lạm phát tăng cao hơn dự kiến khiến kỳ vọng về việc Cục Dự trữ Liên bang Mỹ (Fed) cắt giảm lãi suất giảm mạnh, gây áp lực cho toàn bộ nhóm cổ phiếu công nghệ và bán dẫn suốt phiên.
Bên cạnh đó, cổ phiếu Intel cũng đã “đuối sức” trước khi bước vào phiên. Trong năm qua, giá cổ phiếu này tăng hơn 300%, khiến nhiều nhà đầu tư tranh thủ chốt lời. Ngoài ra, mối lo ngại về việc chi tiêu cho trí tuệ nhân tạo (AI) có bền vững hay không cũng khiến nhà đầu tư càng thận trọng hơn.
Đăng ký kênh YouTube của chúng tôi để xem các nhà phân tích và phóng viên chia sẻ góc nhìn chuyên sâu.
Bên cạnh biến động ngắn hạn, những bước tiến chiến lược của công ty vẫn rất rõ ràng. Intel vừa cam kết đầu tư 5.7 tỷ USD để mở rộng năng lực sản xuất ở Ireland và tiếp tục phát triển các công nghệ chế tạo chip tiên tiến nhất.
Tuy vậy, các nhà đầu tư nhỏ lẻ luôn đòi hỏi bằng chứng thực tế hơn. Họ muốn nhìn thấy kết quả về biên lợi nhuận, tỷ lệ sản phẩm đạt chuẩn và số lượng khách hàng bên ngoài mảng Foundry, chứ không chỉ là những thành tựu công nghệ mà đối tác công bố.
Mắt xích tiếp theo nhà đầu tư chờ đợi là kết quả kinh doanh quý II, dự kiến công bố vào ngày 23/07. Phiên ngày 15/07 một lần nữa cho thấy Intel vẫn rất nhạy cảm với biến động vĩ mô và tâm lý thị trường, kể cả khi những yếu tố kỹ thuật đang có lợi cho công ty.
Trong ngành bán dẫn vốn biến động mạnh, các thành tựu về vận hành đôi khi cũng có thể bị “nhấn chìm” bởi thị trường chung không thuận lợi.
