4 sai lầm phổ biến khi phân tích kỹ thuật trong thị trường Crypto

Share Article

Phân tích kỹ thuật là công cụ dễ tiếp cận với những người mới tham gia thị trường tài chính. Nếu phân tích cơ bản đòi hỏi người mới cần nhiều thời gian để nắm bắt nhiều khái niệm phức tạp, thì phân tích kỹ thuật có thể học chỉ trong một thời gian ngắn. Đó chính là quan niệm hời hợt. Sau đây là những sai lầm phân tích kỹ thuật nói riêng cho thị trường tiền mã hóa.

Không phải đồ thị giá nào cũng có thể áp dụng phân tích kỹ thuật

Đây có lẽ là sai lầm phổ biến nhất với những người mới học phân tích kỹ thuật. Người mới thường hễ thấy một đồ thị nào cũng vội vàng áp dụng nó và chờ đợi hiệu quả ra sao. “Áp dụng” ở đây nghĩa là chấp nhận bỏ tiền vào và chịu thua lỗ.

Lý thuyết cơ bản về phân tích kỹ thuật được dựa trên ba giả định sau:

  • Thanh khoản cao: Khối lượng giao dịch càng lớn thì sự khách quan trong việc thể hiện lực lượng cung cầu càng lớn. Khối lượng quá nhỏ thì việc giao dịch hoàn toàn dễ dàng bị thao túng bởi một cá nhân hoặc một nhóm cá mập thị trường. Những dự án mới ra mắt có lịch sử đường giá chỉ vài ngày và khối lượng không cao thì không thể phân tích kỹ thuật.
  • Không có sự thay đổi giá nhân tạo: Thị trường chứng khoán thường có những sự thay đổi giá nhân tạo như chia tách cổ phiếu khiến cho giá “giảm”. Trường hợp thị trường Crypto có dự án Polkadot đã trải qua sự kiện chia tách 100 lần. Những thủ tục này không làm giảm giá trị tổng vốn hóa như nó khiến cho đường giá bị đứt gãy không do lực lượng cung cầu.
  • Không có tin tức cực đoan: Đây có lẽ là điều hiếm trong thị trường Crypto. Vì tin tức như bị hack, bị đánh cắp, bị sự cố mạng của các dự án xảy ra liên tục. Đó là chưa kể scam, MLM… Ví dụ điển hình nhất gần đây như đại dịch COVID-19 cũng là một dạng tin cực đoan đã khiến nhiều đồ thị giảm 50-80% trong ngày. Hoặc là DOGE bị tác động cực đoan bởi Elon Musk…

Như vậy, nếu lọc qua các biểu đồ giá của các dự án nào thỏa mãn được 3 giả định trên thì sẽ còn rất ít. Có chăng, phân tích kỹ thuật trong thị trường Crypto chỉ áp dụng được với những đồng coin có thanh khoản lớn và dữ liệu giá lâu đời, trong một vài giai đoạn mà ít chịu ảnh hưởng của tin tức cực đoan mà thôi.

Không hiểu phân tích kỹ thuật mang tính xác suất nghĩa là gì?

Cho dù bạn sử dụng bất cứ một hệ thống giao dịch nào đi nữa, thì lời hay lỗ trong một giao dịch nó mang tính chất xác suất mà thôi. Khi không hiểu điều này, người mới dễ có những động thái sai lầm khi thực hiện các thao tác giao dịch như sau:

  • Xác suất cao hay thấp cần đủ số lần thử để kiểm nghiệm, không thể chỉ thử một hoặc hai lần là đánh giá được: Người mới khi học được một hệ thống nào đó thường thử nghiệm nó trong một vài lần. Họ thấy không hiệu quả thì liền nhanh chóng tìm học một chỉ báo khác. Và cứ thế, họ lại thử một vài lần thấy hiệu quả họ gắn bó với nó một thời gian ngắn lại thấy không hiệu quả. Vòng tròn đó cứ lặp đi lặp lại. Tính xác suất đòi hỏi người phân tích phải trung thành với một hệ thống đủ lâu và đủ hiểu những yếu điểm của nó để khắc phục. Cho đến chừng nào hệ thống tạo được tỷ lệ thắng dương trong một số lần đủ lớn (backtest).
  • Xác suất trong phân tích kỹ thuật không đòi hỏi lý do: Bạn sẽ thường nghe những kiểu đổ lỗi như là “phân tích của tôi lẽ ra đã chính xác nếu như ông A không phát biểu như thế!” hoặc là “đáng lý giá đã tăng đến XXX nếu hôm nay lãi suất không tăng“. Các nhà đầu tư mới thường cố đi tìm lý do cho chuyện thành bại của xác suất. Đó là phạm trù của phân tích cơ bản. Phân tích kỹ thuật đòi hỏi người giao dịch cần có kịch bản ngay cả khi dự đoán bị sai.
  • Xác suất không chấp nhận thái độ “được ăn cả ngả về không”: Xác suất trong thị trường tài chính hiếm khi có chuyện 100%. Nên những người mới cố đấm ăn xôi với thị trường, thực hiện những cú trade “máu lửa ” theo kiểu “được ăn cả ngã về không” là đi ngược lại với tinh thần xác suất. Đó là tinh thần của “con bạc khát nước”. Nói đến đây, đòi hỏi người mới tìm hiểu về kỹ năng quản lý vốn trong giao dịch và đầu tư.

Chính vì các nhà đầu tư/giao dịch mới không hiểu được tính chất xác suất của phân tích kỹ thuật như trên. Nên họ sẽ mãi loanh quanh hết lần này đến lần khác trong thất bại. Rồi đến lúc họ trở nên “thù ghét” phân tích kỹ thuật.

Thiếu sự nhất quán khi phân tích kỹ thuật vì yếu tố tâm lý

Sự nhất quán trong phân tích kỹ thuật rất quan trọng. Nhất quán ở đây có nghĩa là hành động phù hợp với hệ thống đã gắn bó và tìm hiểu kỹ. Ngoài ra, người giao dịch luôn dè chừng những kịch bản ngoài mong muốn (cắt lỗ).

  • Đôi khi yếu tố tâm lý sợ hãi đến mức, bạn sẽ nghe những câu chuyện kiểu như: “hệ thống của tôi cho tín hiệu mua, nhưng đang xuất hiện tin tức xấu nên tôi không dám!“. Hoặc đôi khi yếu tố tâm lý đạt đến mức tự tin thái quá, bạn sẽ nghe những câu chuyện kiểu như: “hệ thống giao dịch của tôi rất tốt, đã thắng 5 lần liên tiếp, nên lần này thế nào cũng thắng“. Như vậy, họ để cho yếu tố tâm lý tác động quyết định tín hiệu của hệ thống giao dịch.
  • Yếu tố tâm lý này cần được rèn luyện theo thời gian kinh nghiệm để khắc chế. Và nếu có tác động, thì chỉ dừng lại ở trực giác của người giao dịch trong việc chấp nhận khối lượng giao dịch giảm bớt một phần.

Thị trường Crypto có một tính chất đặc trưng là biên độ rất lớn. Ngay cả Bitcoin là đồng coin có thanh khoản lớn nhất cũng cho biên độ vài chục phần trăm trong ngày. Thế nên, đa phần người giao dịch bị chi phối. Họ tưởng rằng mình quyết định dựa trên phân tích kỹ thuật nhưng thật ra là tìm kiếm những luận điểm phân tích kỹ thuật ủng hộ cho tâm lý tham lam/sợ hãi của riêng mình mà thôi. Người ta gọi đó là “thiên kiến xác nhận”.

Chỉ biết mỗi phân tích kỹ thuật mà thôi

Nếu bạn hỏi một nhà phân tích kỹ thuật lâu năm, khả năng cao họ sẽ đồng ý với bạn rằng phần lớn thời gian trong giao dịch chỉ là nghiên cứu và chờ đợi cơ hội. Nghĩa là không nhất thiết traders cứ phải luôn luôn giao dịch. Họ chỉ giao dịch khi nào thật sự nhìn thấy cơ hội. Mật độ của cơ hội tùy thuộc vào sự nghiên cứu học hỏi của traders.

  • Thị trường Crypto có nhiều yếu tố phân tích cơ bản để nghiên cứu và tìm hiểu. Những yếu tố này theo trend thu hút dòng vốn và tác động trực tiếp đến đường giá rất mạnh mẽ. Ví dụ trong đợt uptrend hai năm qua, những nhà đầu tư mới đôi khi biết rất ít về phân tích kỹ thuật nhưng vẫn có lãi khủng. Trong khi những người có kinh nghiệm phân tích kỹ thuật lại không đạt được hiệu suất như thế.
  • Kết hợp phân tích kỹ thuật và những phân tích khác đỏi hòi khả năng tư duy logic trong suy luận của người phân tích. Đây rõ ràng không phải là kỹ năng học được trong một hai ngày.

Dù sao đi nữa, trong bất cứ lĩnh vực nào “sai lầm” cũng là điều quan trọng để tiến bộ. Nên không nhất thiết bạn phải sợ sai lầm. Và cũng công nhận rằng, người thành công là người học được nhiều từ sai lầm nhất. Hãy tham gia nhóm Telegram của chúng tôi để biết thêm nhiều kinh nghiệm từ cộng đồng.

Tất cả thông tin có trên trang web của chúng tôi được xuất bản một cách thiện chí và chỉ dành cho mục đích thông tin chung. Người đọc tự trách nhiệm với bất kỳ hành động nào thực hiện đối với thông tin được tìm thấy trên trang web của chúng tôi. Tại Learn, ưu tiên của chúng tôi là cung cấp thông tin chất lượng cao. Chúng tôi dành thời gian để xác định, nghiên cứu và tạo ra nội dung giáo dục hữu ích cho độc giả. Để duy trì tiêu chuẩn này và tiếp tục tạo ra nội dung tuyệt vời, các đối tác của chúng tôi có thể thưởng cho chúng tôi một khoản hoa hồng cho các vị trí trong bài viết của chúng tôi. Tuy nhiên, những khoản hoa hồng này không ảnh hưởng đến quy trình tạo nội dung không thiên vị, trung thực và hữu ích của chúng tôi.
Share Article

Chủ đề liên quan

Là một nhà báo về tiền mã hóa trong năm năm qua. Tôi đã có kinh nghiệm làm việc với nhiều dự án lớn nhỏ, nên tôi không chỉ hiểu bản chất công nghệ mà còn nắm vững xu hướng đầu tư. Bên cạnh đó, bản thân tôi cũng là nhà giao dịch từ những buổi đầu của tiền mã hóa và có được những thành công nhất định. Quan điểm của tôi về đầu tư là "Bạn càng hiểu rõ bản chất và tác động của thông tin, thì rủi ro đầu tư càng giảm".

Theo tác giả